จ่ายตามค่าคอมมิชชั่น

สำหรับที่ปรึกษาทางการเงิน

ที่ปรึกษาทางการเงินจ่าย ตามค่าคอมมิชชั่นเป็นวิธีแบบดั้งเดิมใน อุตสาหกรรมบริการทางการเงิน เป็นชวเลขเพื่อบอกว่าลูกค้าจะถูกเรียกเก็บค่าธรรมเนียมซึ่งโดยปกติจะเรียกว่าค่าคอมมิชชั่นสำหรับธุรกรรมการรักษาความปลอดภัยแต่ละรายการที่ทำขึ้นไม่ว่าจะซื้อหรือขาย ที่ปรึกษาทางการเงิน ได้รับค่าคอมมิชชั่นเป็นส่วนหนึ่งของค่าคอมมิชชั่นเหล่านี้โดยปกติจะผ่านขั้นตอนกลางซึ่งจะแปลงค่าคอมมิชชั่นเป็นเมตริกที่เรียกว่า เครดิตการผลิต

แหล่งที่มาของความสับสนอาจมาจากความจริงที่ว่าที่ปรึกษาทางการเงินสามารถนำไปใช้กับโบรกเกอร์การลงทุนได้ตามมาตรฐานความเหมาะสมและที่ปรึกษาการลงทุนที่จดทะเบียนภายใต้มาตรฐานที่ได้รับความไว้วางใจ ในขณะที่ความสัมพันธ์กับลูกค้าที่ทำจากนายหน้าเป็นบรรทัดฐานที่ได้รับการยอมรับมานานในอดีต แต่ประการที่สองประเพณีดังกล่าวทำงานบนพื้นฐานของค่าใช้จ่ายเท่านั้น

การจ่ายเงินของที่ปรึกษาทางการเงินอาจแตกต่างกันไปตามประเภทของหลักทรัพย์ที่ขายและโดยปกติเปอร์เซ็นต์ที่เขาหรือเธอยังคงเพิ่มขึ้นเป็นจำนวนเงินรวมของค่าคอมมิชชั่น (หรือเครดิตการผลิต) ที่ได้รับในช่วงปีที่เพิ่มขึ้น โดยปกติจะเรียกว่าอัตราการจ่ายเงินของที่ปรึกษาทางการเงิน บริษัท ของเมทริกซ์ของอัตราการจ่ายเงินมักจะเรียกว่า ตารางการจ่ายเงิน

ข้อดีสำหรับลูกค้า:

การเลือกจ่ายเงินค่าคอมมิชชั่นโดยทั่วไปจะเป็นตัวเลือกที่มีประโยชน์มากที่สุดสำหรับลูกค้าที่เป็นนักลงทุนระยะยาวตามกลยุทธ์การลงทุนในการซื้อและถือมากกว่าหนึ่งซึ่งเกี่ยวข้องกับการซื้อขายหลักทรัพย์และการหมุนเวียนของผลประกอบการที่รวดเร็ว

เป็นจริงทวีคูณถ้าลูกค้าเป็นส่วนใหญ่กำกับตนเองและความเข้าใจทางการเงินไม่จำเป็นต้องให้ความสนใจอย่างต่อเนื่องมากและคำแนะนำจากที่ปรึกษาทางการเงิน

ข้อดีสำหรับที่ปรึกษาทางการเงิน:

สำหรับ ที่ปรึกษาทางการเงิน ที่มีความก้าวร้าวและมีทักษะในการขายและลูกค้าของตนพอใจกับกลยุทธ์การลงทุนที่เกี่ยวข้องกับปริมาณธุรกรรมที่สูงแผนการจ่ายตามค่าคอมมิชชั่นอาจให้ผลตอบแทนที่สูงขึ้นกว่าวิธีอื่น

อย่างไรก็ตามลูกค้าที่ใช้งานมากที่สุดคือลูกค้ารายใหญ่และสินทรัพย์ทางการเงินที่ฝากไว้ในบัญชีของลูกค้ามากขึ้นโอกาสที่ลูกค้าจะต้องการ (และได้รับ) ลดอัตราค่านายหน้าเมื่อเทียบกับอัตรามาตรฐานที่ บริษัท เรียกเก็บ เฉพาะที่ปรึกษาทางการเงินที่มีความมั่นใจและก้าวร้าวมักจะประสบความสำเร็จในการรักษาสายการผลิตต่อความต้องการของลูกค้าสำหรับส่วนลดในสถานการณ์เหล่านี้

ความขัดแย้งทางผลประโยชน์:

เมื่อที่ปรึกษาทางการเงินอยู่บนพื้นฐานของค่าคอมมิชชั่นมีความขัดแย้งทางผลประโยชน์โดยชัดแจ้งเนื่องจากการจ่ายเงินจะเชื่อมโยงโดยตรงกับการทำธุรกรรมแทนที่จะเป็นการลงทุน การปฏิบัติโดยที่ปรึกษาทางการเงินไร้ยางอายพยายามที่จะเพิ่มค่าคอมมิชชั่นของพวกเขาตามการชดเชยผ่านการซื้อขายมากเกินไปจะเรียกว่า churning

การปั่นเป็นอันตรายโดยเฉพาะอย่างยิ่งกับบัญชีที่มีการตัดสินใจซึ่งเป็นที่ปรึกษาทางการเงินได้รับความสามารถในการเข้าสู่ธุรกิจการค้าตามดุลยพินิจของตนเองโดยไม่ได้รับอนุญาตจากลูกค้าเป็นครั้งแรก ที่ปรึกษาทางการเงินจะต้องได้รับอนุญาตจากลูกค้าดังกล่าวทุกรายการที่เขาเสนอ การสนทนาทางโทรศัพท์เป็นคำพอเพียงเพื่อให้ได้รับการอนุมัติดังกล่าว

เนื่องจากความเสี่ยงด้านกฎหมายที่อาจเกิดขึ้น หน่วยงานที่ปฏิบัติตามข้อกำหนด ใน บริษัท นายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ที่ระมัดระวังที่สุดมักจะตั้งข้อ จำกัด อย่างรุนแรงต่อความสามารถของลูกค้าในการเปิดบัญชีเกี่ยวกับการตัดสินใจ

ความชุก:

ที่ปรึกษาด้านการลงทุนที่ลงทะเบียนซึ่งดำเนินงานด้วยความไว้วางใจที่ให้บริการลูกค้ารายบุคคลและมี สินทรัพย์ของลูกค้า อย่างน้อย 25 ล้านเหรียญ (ที่ปรึกษาเหล่านี้ต้องลงทะเบียนเพื่อทำหน้าที่เป็นโบรกเกอร์ / ตัวแทนจำหน่าย) เปอร์เซ็นต์ของผู้ที่ได้รับค่าคอมมิชชั่น:

• 22% ในปี 2553
• 23% ในปี 2552
• 24% ในปี 2551

โปรดทราบว่าที่ปรึกษาด้านการลงทุนบางแห่งที่นี่ยอมรับแผนการชำระเงินหลายรายการซึ่งต่างจากบัญชีลูกค้าหรือบัญชีลูกค้า ดังนั้นเปอร์เซ็นต์ในการศึกษานี้เพิ่มมากกว่า 100% ในทุกประเภทการชำระเงิน

ตัวเลขเหล่านี้มาจากการศึกษาโดยดร. ลูคาสดีนผู้ช่วยศาสตราจารย์และผู้อำนวยการโครงการวางแผนการเงินที่วิทยาลัย Cotsakos of Business ที่มหาวิทยาลัย William Paterson มลรัฐนิวเจอร์ซีย์

ผลการวิจัยของการวิจัยครั้งนี้ถูกกล่าวถึงใน "วิธีการชำระเงินที่ปรึกษาทางการเงินของคุณ" The Wall Street Journal , December 12, 2011